Чистые активы компании: что это такое и как их правильно рассчитать

Сколько стоит та или иная компания? На этот отнюдь не праздный вопрос можно ответить, если правильно рассчитать чистые активы фирмы. Расскажем, как это сделать и грамотно отразить получившийся результат в бухгалтерской отчетности.

Что такое чистые активы

Чистые активы компании — это показатель, отражающий фактическую стоимость активов компании после вычета всех ее обязательств (долгов). Он показывает, сколько останется у владельцев компании, если она погасит все свои долги и продаст все свои активы.

Даже у небольших компаний, если они активно работают, много обязательств перед контрагентами. И речь не только о кредитах. Скажем, производитель получил аванс от заказчика, но еще не поставил ему готовую продукцию, то есть на нем лежит обязательство по ее изготовлению. Не стоит забывать и о регулярных тратах: даже если завтра руководство компании решит ее закрыть, нужно будет выплатить заработную плату и все компенсации сотрудникам, рассчитаться за израсходованную электроэнергию, воду и другие ЖКУ.

Реализовывать самые амбициозные проекты предпринимателям помогают сервисы для бизнеса, которые предлагает компания Рег.ру.

Стоимость чистых активов — не просто интересный и полезный предпринимателю показатель. Компания обязана рассчитывать его по определенной формуле, о которой мы расскажем ниже, и указывать в бухгалтерской отчетности.

В каких случаях следует производить расчет чистых активов 

Для некоторых ситуаций расчет чистых активов является обязательным.

• Определение доли участника ООО в его уставном капитале. Выход из числа участников общества с ограниченной ответственностью или продажа своей доли в нем — обычная практика для предпринимателей. Чтобы понять, сколько на данном этапе развития компании стоит доля того или иного участника ООО, и необходимо знать величину чистых активов общества, поскольку стоимость доли прямо пропорциональна стоимости всех чистых активов.
• Выплата дивидендов. Решение, которого с нетерпением ждут держатели акций крупных корпораций, невозможно без тщательного анализа финансового положения компании. Если стоимость чистых активов окажется меньше уставного капитала фирмы, выплата дивидендов будет невозможна.
• Изменение размера уставного капитала. Иногда может понадобиться увеличить уставной капитал ООО. Например, если общая стоимость чистых активов оказалась меньше текущего уставного капитала. Причем нарастить уставной капитал можно только на разницу между ним и размером чистых активов.
• Угроза ликвидации компании. Ситуация, когда стоимость чистых активов оказывается меньше уставного капитала, тревожный звонок для руководства ООО. И дело не только в том, что дела у такой компании, очевидно, идут не лучшим образом. Проблема еще и в том, что если два финансовых года подряд компания зафиксирует такую ситуацию, согласно действующему законодательству, она подлежит ликвидации.

Как рассчитать чистые активы организации

В самом общем виде формула для расчета чистых активов выглядит следующим образом:

Чистые активы = Общие активы — Общие обязательства

В этой формуле:

• общие активы — это все, что принадлежит компании (недвижимость, оборудование, денежные средства, запасы, и т. д.), не стоит забывать и о нематериальных активах, также имеющих ценность;
• общие обязательства — это все долги и контрактные обязательства компании (кредиты, задолженность поставщикам, налоги и т. д.).

Для более точных расчетов можно использовать более детализированную формулу:

Чистые активы = (Общие активы — Задолженность участников по вкладу в уставной капитал) — (Общие обязательства — Подтвержденные будущие доходы).

На примере будет более понятно. Давайте представим себе кондитерскую фабрику «Пальчики оближешь», бухгалтерии которой нужно рассчитать стоимость чистых активов. Для начала перечислим, какие активы и обязательства есть у фабрики.

Активы:

• недвижимость — здание фабрики стоимостью 5 млн. руб.,
• оборудование для производства сладостей — конвейерная линия стоимостью 1,5 млн. руб.,
• запасы товаров — на складе ждут своих сладкоежек конфеты, печенье и зефир на 800 тыс. руб.,
• денежные средства на счетах — 1,2 млн. руб.,
• дебиторская задолженность — отгружено, но пока еще не оплачено товара на 500 тыс. руб.

Общие активы = 5 млн. + 1,5 млн. + 0,8 млн. + 1,2 млн. + 0,5 млн = 9 миллионов рублей.

Обязательства:

• кредиты и займы — 3 млн. руб.,
• задолженность перед поставщиками — 1 млн. руб.,
• налоги к уплате: 400 тыс. руб.,
• прочие обязательства: 600 тыс. руб.

Общие обязательства = 3 млн. + 1 млн. + 0,4 млн + 0,6 млн = 5 миллионов рублей.

Если вычесть обязательства из активов, получится, что чистые активы фабрики «Пальчики оближешь» составляют 4 млн рублей.

Где в бухгалтерской отчетности указывается информация о стоимости чистых активов

Для корректного расчета величины чистых активов компании нужно большое количество данных. Но вся эта информация уже содержится в бухгалтерской отчетности фирмы, большая часть — в бухгалтерском балансе.

Важно подчеркнуть, что в балансе нет отдельной строки, где волшебным образом нашлось бы искомое значение стоимости чистых активов. Но, использовав данные из этого документа, нужную стоимость нетрудно будет вычислить.

Более того, бухгалтерский баланс обязателен для таких вычислений — необходимо учитывать именно ту стоимость активов, которая указана в балансе. Если бухгалтерский баланс был составлен давно и уже мог утратить актуальность (а готовят этот документ, как правило, по итогам прошедшего года), вероятно, понадобится сначала подготовить промежуточную бухгалтерскую отчетность с актуальными данными, которые затем будут использованы для расчета стоимости чистых активов.

Как документально оформить расчет чистых активов фирмы

Хотя определению стоимости чистых активов посвящен отдельный приказ Минфина РФ, российское законодательство не устанавливает строгой формы, с помощью которой необходимо отражать в документах расчет чистых активов.

Но само число, получившееся в результате всех математических действий по расчету, обязательно нужно вносить в бухгалтерскую отчетность. Сделать это нужно в разделе 3 Отчета об изменениях капитала, используйте строку 3600.

При этом в некоторых случаях важно продемонстрировать не только результат, но и все компоненты расчетов. Например, размерами чистых активов компании практически всегда интересуются потенциальные инвесторы.

Оптимальным вариантом можно назвать локальную справку с таблицей расчетов. В таблице достаточно указать следующие категории:

• наименование показателя, например, краткосрочные финансовые вложения, запасы или основные средства,
• код строки бухгалтерского баланса,
• стоимость.

В случае с перечнем показателей стоит разделить их на активы и обязательства.

Как увеличить чистые активы

Компания может увеличить чистые активы несколькими способами, работая как над увеличением активов, так и над сокращением обязательств. Перечислим основные пути.

1. Увеличение выручки и прибыли

• Рост продаж: увеличение объема продаж товаров или услуг помогает наращивать денежные средства.
• Снижение затрат: оптимизация производственных и операционных расходов увеличивает чистую прибыль.
• Внедрение новых продуктов: расширение продуктовой линейки может привести к увеличению доходов.

2. Оптимизация управления активами

• Продажа ненужных активов: продажа неиспользуемых или неприбыльных активов может высвободить капитал и улучшить структуру активов.
• Инвестиции в доходные активы: вложение средств в более прибыльные проекты или активы может увеличить общую стоимость активов.

3. Снижение обязательств

• Погашение долгов: сокращение кредитов и займов уменьшает обязательства, что напрямую увеличивает чистые активы.
• Реструктуризация долгов: переговоры с кредиторами о более выгодных условиях кредитования могут снизить долговую нагрузку.
• Снижение задолженности перед поставщиками: быстрое погашение задолженности помогает избежать дополнительных расходов на проценты и штрафы.

4. Привлечение дополнительного капитала

• Эмиссия акций: продажа дополнительных акций увеличивает собственный капитал компании.
• Привлечение инвесторов: привлечение новых инвесторов или партнеров, готовых вложить деньги в развитие компании.

5. Оптимизация налогообложения

• Использование налоговых льгот: компании могут использовать различные налоговые вычеты и льготы, чтобы снизить налоговую нагрузку.
• Переход на более выгодную систему налогообложения: это также может уменьшить обязательства и увеличить чистую прибыль.

6. Увеличение стоимости интеллектуальных активов

• Развитие бренда: увеличение стоимости бренда или торговой марки способствует росту нематериальных активов.
• Инновации и патенты: разработка новых технологий или получение патентов повышает стоимость интеллектуальной собственности компании.

Каждое из этих действий требует тщательного планирования и анализа, но в совокупности они могут существенно улучшить финансовое положение компании и увеличить ее чистые активы.